
1985年,盛世廣告(Saatchi& Saatchi)財(cái)務(wù)總監(jiān)馬丁·索羅收購英國購物車制造公司 ——Wire & PlasticProducts (WPP),隨后進(jìn)行了系列收購,方成現(xiàn)在WPP的規(guī)模:
1987年,收購智威湯遜(JWT)及其下屬的公關(guān)公司Hill& Knowlton(偉達(dá));
1989年,收購?qiáng)W美廣告公司(Ogilvy& Mather);
2000年,收購揚(yáng)·羅比凱廣告公司(Y&R,Young& Rubicam)及其旗下博雅公關(guān)和朗濤(Landor);
2002年,收購博報(bào)堂(25%股份)、旭通(20%股份)以及Cordiant傳播集團(tuán);
2002年6月,收購中國本土公關(guān)公司西岸咨詢(以奧美公關(guān)名義入股60%);
2003年7月28日,與日本博報(bào)堂(WPP有20%的股份)入股上海廣告公司(WPP與博報(bào)堂各占25%,中方東浩集團(tuán)占50%)等。
與2007年相比,2008年WPP所有的業(yè)務(wù)部門收入都有所增加,包括廣告、媒體投放管理,信息、洞察和咨詢,公共關(guān)系和公共事務(wù),品牌、保健研究和專家傳播。廣告、媒體投放管理增幅最小,約16%,信息、洞察和咨詢?cè)龇畲?,約44%。[1]

WPP集團(tuán)2008年年報(bào)顯示,WPP全球的收入為74.769億歐元。其中,廣告、媒體投放管理所占比重最大,為45%;其次是品牌、保健研究和專家傳播,約28%。公共關(guān)系和公共事務(wù)所占比重最小,僅10%,而信息、洞察與咨詢也占了17%。

圖二:WPP集團(tuán)2008年4大業(yè)務(wù)部門收入(單位:歐元)
數(shù)據(jù)來源:WPP2008年年報(bào)Http://www.wpp.com/wpp
由圖可知,WPP集團(tuán)2008年全球約75億歐元的收入中,廣告和媒體投放達(dá)33億歐元,品牌、保健和專家傳播達(dá)21億,信息咨詢和公關(guān)各自占了13億和7.52億。
值得注意的是,WPP數(shù)字的收入(主要來自于數(shù)字和直接營銷)約為19億歐元,占WPP全球收入的1/4,這一數(shù)據(jù)在2007年的基礎(chǔ)上有所增加。隨著傳統(tǒng)媒體越來越難以一種能夠提供價(jià)值給顧客的方式接觸消費(fèi)者,這一趨勢在2009年還將增加。在廣告預(yù)測減少之際,WPP全球數(shù)字業(yè)務(wù)展現(xiàn)出良好的發(fā)展勢頭。
圖三:WPP業(yè)務(wù)圖譜——廣告
數(shù)據(jù)來源:WPP2008年年報(bào)Http://www.wpp.com/wpp
在廣告業(yè)務(wù)方面,WPP集團(tuán)擁有奧美(全球)、智威湯遜(全球)、楊·羅比凱(全球)、精信(全球)、United(Global)、RedCell。同時(shí),WPP集團(tuán)還擁有Asatsu-DK(Japan)23.2%的股份,Chime(UK)20.7%的股份,以及電揚(yáng)(亞太)的大部分股份。
在媒介購買方面,群邑(GroupM)是WPP將其旗下包括邁勢(MAXUS)、競立、尚揚(yáng)及傳立等在內(nèi)的媒體公司整合成立的母公司。據(jù)巴黎評(píng)估媒介代理商的調(diào)研公司RECMA稱,群邑是世界上主要的全球媒體投放管理公司,2008年,它占了全球媒體網(wǎng)絡(luò)總額31.4%的份額。如今,群邑媒介購買業(yè)務(wù)主要來自于實(shí)力(Zenith)、競立、尚揚(yáng)、邁勢、KR Media、凱帝珂(Kinetic)[2]等。

圖五:WPP業(yè)務(wù)圖譜——市場調(diào)研公司
KantarGroup是WPP集團(tuán)1995年成立的,是WPP所有市場研究公司的母公司,是世界上最大的研究、洞察和咨詢網(wǎng)絡(luò)之一。通過聯(lián)合20多家各具特長的專業(yè)公司(包括最近收購的TNS),KantarGroup旨在成為全球商界洞察、咨詢的卓越服務(wù)商。目前,該集團(tuán)的服務(wù)覆蓋半數(shù)以上的全球500強(qiáng)大公司。
如上圖所示,目前在Kantar Group旗下的市場調(diào)研公司主要有:KantarMedia、Kantar Japan、Kantar Retail、Kantar Healthcare、KantarWorldpanel、Katar Operations、MillwardBrown(明略行)、Added Value、IMRB、ResearchInternational(國際市場研究集團(tuán))、TNS、Center Partners、Lightspeed等。
WPP的創(chuàng)始人馬丁·索羅是一個(gè)擅長投資的資本家,WPP的發(fā)展歷程是一個(gè)借助收購和兼并不斷多元化的過程。

圖六:WPP集團(tuán)廣告、媒體投放管理與營銷服務(wù)所占比重
數(shù)據(jù)來源:WPP2008年年報(bào)Http://www.wpp.com/wpp
從上圖可以看出,如今,WPP廣告和媒介投資管理所占比重約40%,營銷服務(wù)的比重為60%左右。預(yù)計(jì)在將來或者5到10年內(nèi),WPP廣告和媒體投放管理所占收入份額將減少至33%,而市場調(diào)研所占比重還將不斷上升,大約占2/3。
在WPP發(fā)展的過程中,傳統(tǒng)廣告創(chuàng)意和媒體投放所占的比重在逐步減小,這與廣告行業(yè)整體的發(fā)展態(tài)勢和成長周期有關(guān);而受整體經(jīng)濟(jì)波動(dòng)影響相對(duì)較小的市場調(diào)查等領(lǐng)域成為了WPP的重點(diǎn)擴(kuò)張方向。
1987年,在馬丁·索羅收購WPP后的第三年,WPP收購了J. Walter Thompson Group ,其中就包括市場研究公司 MRBGroup 。英國市場調(diào)查局(British Market Research Bureau, BMRB) 主要在專業(yè)領(lǐng)域提供高質(zhì)量的研究解決方案;這種方案包括針對(duì)個(gè)體公司的獨(dú)立研究,針對(duì)行業(yè)的公共性研究,以及一些成本低廉的“搭便車”形式的研究。
1989 兩家市場研究公司Millward Brown(明略行) 和Research International(國際市場研究集團(tuán)) 加入WPP。明略行是世界10大市場研究公司之一,在品牌資產(chǎn),品牌績效和品牌健康方面有研究專長,同時(shí)也提供優(yōu)化他們媒體、廣告、公關(guān)和其他方面品牌溝通的服務(wù)。 而國際市場研究集團(tuán)是是世界上最大的專項(xiàng)市場研究集團(tuán)之一,在廣告和品牌研究方面頗有建樹。1997年,RI和SCMR 正式成立合資企業(yè)--華南國際市場研究有限公司Research International China (RIChina)。
1995年,考慮到集團(tuán)發(fā)展市場研究業(yè)務(wù)的需求,WPP成立Kantar Group,作為集團(tuán)研究業(yè)務(wù)的國際性母公司。Kantar是WPP所有市場研究公司的母公司,是世界上最大的研究、洞察和咨詢網(wǎng)絡(luò)。它旨在通過將WPP各種市場研究業(yè)務(wù)相結(jié)合,為其客戶提供更深入的信息和咨詢,幫助其理解市場、品牌和消費(fèi)者。
1997年,WPP開始向拉丁美洲的市場調(diào)查公司IBOPE投資,IBOPE在拉丁美洲提供包括收視率調(diào)查在內(nèi)的多種市場研究服務(wù)。
2005年,WPP收購市場研究集團(tuán)AGB Group。同年,WPP用Kantar旗下的AGB與UVN-MMI-Nielsen Media Research合資,成立AGB Nielsen,在美國和加拿大以外的地區(qū)進(jìn)行收視率調(diào)查。
2008年,TNS集團(tuán)被WPP收購,加入KantarGroup,成為世界上第二大市場研究集團(tuán)(僅次于the Nielsen Company)。

筆者認(rèn)為,WPP收購TNS主要基于兩方面的原因:
一方面,從“廣告創(chuàng)意勢衰,媒體購買興起”,到“公關(guān)第一,廣告第二”,WPP已意識(shí)到以廣告為主要業(yè)務(wù)經(jīng)營的局限;向受經(jīng)濟(jì)波動(dòng)影響較小的市場研究領(lǐng)域擴(kuò)張是WPP全球長期業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的需求。
另一方面,TNS是目前世界上發(fā)展較快的市場研究集團(tuán)之一,擁有長期的市場研究經(jīng)驗(yàn),在歐洲和亞太不少市場上享有影響力;收購TNS,整合TNS優(yōu)質(zhì)的市場調(diào)研業(yè)務(wù),可以讓Kantar集團(tuán)變成僅次于the Nielsen Company的世界第二大市場調(diào)研集團(tuán)。
國內(nèi)有人提出WPP收購TNS,是想借此控制CSM,壟斷中國媒體監(jiān)測。但是筆者認(rèn)為這是一個(gè)誤區(qū)。
央視-索福瑞媒介研究有限公司(CSM)致力于專業(yè)的電視收視和廣播收聽市場研究,是中國最權(quán)威的電視收視率數(shù)據(jù)提供商。
如上圖所示,CSM是CTR市場研究與TNS集團(tuán)共同建立的合資公司,他們分別占60%和40%的股份。而CTR則是中國國際電視總公司(CITV)與TNS集團(tuán)的合資企業(yè),各占54%和46%的股份。這樣一來,TNS實(shí)際上是CSM的控股公司,占有67%的份額。
作為全球最大的市場研究與資訊公司之一,TNS早在1992年即進(jìn)駐中國市場,成為該領(lǐng)域的先行者。但是,媒介研究僅占TNS業(yè)務(wù)的1/4。CSM的業(yè)務(wù)總量等同于TNS媒介研究業(yè)務(wù)的1/8,在這1/8中,TNS實(shí)際只占有67%。
由此看來,以CSM在TNS業(yè)務(wù)中所占份額,WPP似乎沒必要這么大費(fèi)周章。因此,筆者認(rèn)為,WPP收購TNS是基于全球業(yè)務(wù)發(fā)展的需求。
WPP提出收購TNS之后,面臨歐盟(EU)的反壟斷裁定,EU提出兩種建議:WPP從AGBNielsen退出;WPP在歐盟范圍內(nèi)賣掉TNS媒介研究部分(TNS媒介一度被歐盟托管,當(dāng)時(shí)還有可能賣給麥肯錫)。然而,WPP選擇了前者。
WPP最終放棄在AGBNielsen的股份,剝離AGB,原因可能是:AGB Nielsen成立以來,一直面臨著經(jīng)營不善的問題;在合資前,AGB還擁有在英國和俄羅斯等地的收視調(diào)查;但合資后,AGB Nielsen在2005年失掉了香港市場(CSM獲得),失掉了新加坡市場(TNS獲得),失掉了英國市場(TNS獲得),失掉了俄羅斯市場;在菲律賓和韓國等地面臨TNS的激烈競爭。
業(yè)內(nèi)對(duì)AGBNielsen退出中國市場提出了另外的解釋:資本市場運(yùn)作的直接結(jié)果;特殊政策環(huán)境的無奈結(jié)局。然而,不能忽略的一些事實(shí)情況是:在WPP撤出AGBNielsen之后,AGB Nielsen依然在先前大多數(shù)市場上保持著電視收視率測量的運(yùn)作,唯一全盤關(guān)閉的只有中國市場;AGB Nielsen在中國市場上并非沒有機(jī)會(huì),在發(fā)展初期,AGB Nielsen一度在測量儀調(diào)查市場發(fā)展上占據(jù)優(yōu)勢。
由此看來,AGBNielsen退出中國市場的原因主要是基于以下兩點(diǎn):
一是缺乏適合中國國情的,穩(wěn)定、持續(xù)的發(fā)展策略。最早采用測量儀,后又大范圍回歸日記法,再停止日記卡全轉(zhuǎn)測量儀,到力推省網(wǎng)測量儀的過程中,缺乏策略連貫性,缺乏市場培育和過渡。
二是錯(cuò)誤估計(jì)中國市場潛力,投資失敗。AGB Nielsen認(rèn)為,從2003年前后,中國電視廣告市場按刊例價(jià)計(jì)算的4000億元的市場規(guī)模推算出中國電視廣告實(shí)際價(jià)值達(dá)2000億元;從國際上較為樂觀的情況來看,用于收視率調(diào)查的費(fèi)用,占廣告大盤的1.5%(日本)-1.8%(美國)。由此,AGB Nielsen認(rèn)為中國收視率調(diào)查的市場規(guī)模在30-36億,公司的營業(yè)額只要超過6個(gè)億,就可以在中國市場賺錢?;谝陨蟽牲c(diǎn)考慮,2005年,AGBNielsen 投資4000萬歐元(4億人民幣)發(fā)展中國收視率調(diào)查市場。
然而,事實(shí)不容樂觀。中國電視廣告市場大盤沒有那么大,在2003年和2004年前后,只有300億左右的水平,樂觀估計(jì)隨后幾年也最多只能達(dá)到600億(事實(shí)上到2008年也沒有達(dá)到600億);全世界各國用于收視率調(diào)查費(fèi)用在廣告收入中占的平均水平在0.6%-0.8%,中國收視率調(diào)查投入達(dá)不到美國和日本的水平。從實(shí)際情況來看,樂觀估計(jì)中國收視率市場一年的規(guī)模在3.6-4.8億之間,為AGB Nielsen 估計(jì)的1/10左右;而歷史證明當(dāng)時(shí)中國收視率市場的規(guī)模未達(dá)到這一水平。
AGB Nielsen 4個(gè)億的投資給公司帶來了運(yùn)營難題。按國際通行標(biāo)準(zhǔn),投資的資本成本為6%左右,也就是說4個(gè)億投資一年的資本回報(bào)要達(dá)到2400萬;要實(shí)現(xiàn)這一投資回報(bào),按最理想的平均利潤率12%(收視率調(diào)查行業(yè)的世界平均水平一般只有8%)來算,營業(yè)額需要達(dá)到2個(gè)億;考慮必要的稅收和運(yùn)營成本,營業(yè)額應(yīng)該超過2.6個(gè)億;在2003年前后,中國市場的整體大盤還沒有達(dá)到2.6個(gè)億;尼爾森就算是擊敗所有的競爭對(duì)手,都不可能實(shí)現(xiàn)2.6個(gè)億的營業(yè)額。隨后幾年中,尼爾森苦于龐大網(wǎng)絡(luò)的高額運(yùn)營費(fèi)用,又無法取得充分的回報(bào),成為了投資者的“雞肋”。因而,前期投資的失誤,最終導(dǎo)致投資者放棄AGBNielsen中國業(yè)務(wù)。